俄乌昨天完成第一阶段谈判，双方没有达成任何协议，但都同意择机在波兰-白俄罗斯边界接着聊，符合预期。
俄罗斯要求乌克兰解除武装、保持中立（不加入北约），并承认俄罗斯对克里米亚的主权。
乌克兰要求俄罗斯立即停止战争、无条件撤军，并将克里米亚归还。
整个一个满拧，所以说肯定谈不拢，但双方同意接着聊就是好事，本来象征意义大过实际意义，战场上得不到的东西，甭想从谈判桌上拿到，后面就看谁能耗得过谁了。
随着双方陷入僵局，战争对股市的影响也越来越小：昨天A股领涨亚太，美股低开震荡走高、纳斯达克翻红，今天A股也挺硬的，总之市场开始把俄乌冲突当做一场地区战争来对待，不会波及全球。
但蝴蝶效应已经开始显现，尤其是欧洲：
1. 德国准备建立1000亿欧元的国防发展基金，用于常规武装力量的扩充与提升。
2. 德国经济部提出立法草案，加速风能和太阳能基础设施建设，将100%可再生能源供电目标提前15年，至2035年实现。在此之前，德国准备扩大煤炭的使用，并新建两座液化天然气存储站，以减少对俄天然气的依赖。
3. 俄罗斯禁止任何外汇流出俄罗斯，包括偿还外债的钱，这将导致多笔债务违约，对全球的债券市场冲击较大。
4. 为了控制油价上涨引发更剧烈的通货膨胀，美国+opec计划释放6000万桶石油储备，其中美国一家就有3000万桶，此外opec也讨论了增产的事。
总之所有人都在为脱钩做准备，尤其德国的目标非常激进，但我严重怀疑：以欧洲人的做事效率，包括他们的经济状况，这些目标恐怕连一半都完成不了。
作为欧洲的经济引擎，德国20年GDP下降了5％，21年仅增长2.7％，两年复合增速为-0.5％；法国20年-8.3％、21年+6.9％，两年复合增速-0.45％，卧龙凤雏了属于是，跟中美没得比。
脱钩哪那么容易，要能脱大家早就离了，何必非跟这互相捅刀子呢？德国想发展绿色能源，包括美国在内，只能找中国，这不又关联上了？俄罗斯有资源，中国有产能，欧美都是消费国，脱钩可没那么容易。
……
接下来，两会将成为影响A股最大的因素。
目前机构预测全年的GDP目标为5.5％，去年的基数不低，今年压力略大。
随着疫情影响减弱，财政赤字率应该降到2.8％左右，回归疫情前的水平，今年提前发放的专项债只占去年全年的40％，创历史新低，估计专项债规模也会持平。
货币肯定保持相对宽松的状态，因为已经定过调了：降杠杆改为稳杠杆，所以新基建、促消费有可能成为政策的发力点。
正好今天全国消费促进工作电视电话会议召开，要求商务部们出台“务实管用”的促销费政策，打造消费升级平台，巩固消费对经济发展的“基础性”作用。
新能源、数字经济、促消费、人口问题，应该是两会的政策重点，大家近期可围绕这些主题选股。
至于上游资源股，现在处于比较分裂的状态：供需矛盾、战争影响，导致价格居高不下，但无论中美，从政策层面都在全力压制通胀，美联储加息、咱们政策指导，所以波动也会比较大。
昨天工信部副部长表示：今年将适度加快国内锂、镍等资源的开发力度，打击囤积居奇、哄抬物价等不正当竞争行为，同时健全动力电池回收利用体系。
长城的欧拉汽车，因为锂价过高导致亏本，已经停止接单了。锂电下游对上游的反噬，从低价新能源车打响了第一枪，如果再涨，恐怕中级主力车型也会开始博弈，重演去年光伏硅料-组件的内卷游戏。
猪粮比达到4.98：1，低于一级预警区间，中央启动冻猪肉收储工作，今天猪肉股大爆发。
但这个逻辑我是真的看不懂：猪粮比低说明养猪场亏损严重，继续亏下去，直到大家受不了主动去产能（杀猪），才会迎来猪价的反转；但中央收储是为了稳定猪价，平抑生产波动，让大家别杀猪保持供应，那这会延长猪企亏损的下行周期，最多少亏点，为啥大涨呢？
反正猪肉这种“亏损-加速反转”、“少亏-边际改善”的永动机逻辑，我是接受不了，也说明A股预期博弈的内卷有多厉害，看着猪肉股那主升浪一般的k线图，只能无语作揖～
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